Pregunta
upstudy study bank question image url

The required return on Mountain Brook stock is 13.8 percent and the dividend growth rate is 3.64 percent. The stock is currently selling for \( \$ 32.80 \) a share. What is the dividend yield? a. 11.75 percent b. 13.36 percent c. 8.93 percent d. 10.50 percent e. 10.16 percent

Ask by Griffin Burton. in the United States
Mar 12,2025

Solución de inteligencia artificial de Upstudy

Respuesta verificada por el tutor

Responder

The dividend yield is 10.16%, which is option e.

Solución

¡Inicia sesión para desbloquear respuestas gratis!

Una plataforma de aprendizaje en la que confían millones de estudiantes y profesores reales.

star-icon Descubrir

Respondido por UpStudy AI y revisado por un tutor profesional

Extra Insights

To find the dividend yield, we can use the Gordon Growth Model formula, which relates the required return, dividend growth rate, and stock price. The formula can be rearranged to find the dividend yield: \[ \text{Required Return} = \frac{D_0(1+g)}{P_0} + g \] where \( D_0 \) is the current dividend, \( g \) is the growth rate, and \( P_0 \) is the stock price. Rearranging gives us: \[ \text{Dividend Yield} = \text{Required Return} - g \] Now plug in the values: \[ \text{Dividend Yield} = 0.138 - 0.0364 = 0.1016 \text{ or } 10.16\% \] So, the dividend yield is 10.16 percent, corresponding to option (e). The answer is e. 10.16 percent.

Latest Economics Questions

¡Prueba Premium ahora!
¡Prueba Premium y hazle a Thoth AI preguntas de matemáticas ilimitadas ahora!
Quizas mas tarde Hazte Premium
Estudiar puede ser una verdadera lucha
¿Por qué no estudiarlo en UpStudy?
Seleccione su plan a continuación
Prima

Puedes disfrutar

Empieza ahora
  • Explicaciones paso a paso
  • Tutores expertos en vivo 24/7
  • Número ilimitado de preguntas
  • Sin interrupciones
  • Acceso completo a Respuesta y Solución
  • Acceso completo al chat de PDF, al chat de UpStudy y al chat de navegación
Básico

Totalmente gratis pero limitado

  • Solución limitada
Bienvenido a ¡Estudia ahora!
Inicie sesión para continuar con el recorrido de Thoth AI Chat
Continuar con correo electrónico
O continuar con
Al hacer clic en "Iniciar sesión", acepta nuestros términos y condiciones. Términos de Uso & Política de privacidad